“车主叫贵，险企喊亏”，新能源车出险率比燃油车高一倍

作者｜孙诗卉实习生杨瑞

编辑 | 周炎炎

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新媒体编辑｜实习生蔡怡楠

近日，小米旗下第一款纯电SUV小米su7正式发售；上周六，特斯拉全球第600万辆整车正式下线，2023年全球交付特斯拉达120万辆......

新能源车市场依然在极速扩张，与电车厂商的狂欢不同，新能源车险作为一款电车上路的必备“装备”，险企们似乎对新能源车险的态度是“又爱又恨”，虽然已经经历了数年的发展，依然在寻找与新能源车险市场互惠互利的更佳路径。

在近日的年报说明会上，太保产险董事长顾越表示，在多种因素的影响下，从太保产险的出险率来看，新能源车出险率比燃油车的出险率高出一倍。

“增收不增利” 净利润同比下降超9%

近日，A股各大上市险企陆续公布2023年年报。从财险“老三家”来看，人保财险、平安产险、太保产险三家公司2023年原保险保费收入稳步增长，但净利润较上年出现了不同程度的下降，受疫后汽车出行增加、大灾频繁以及行业竞争加剧等多重因素的影响，险企综合成本率小幅抬升。

保费收入方面，“老三家”原保险保费收入依旧呈现稳定增长。人保财险在2023年的原保险保费收入为5158.07亿元，同比增长6.3%；平安产险在2023年的原保险保费收入为3021.6亿元，同比增长1.4%；太保产险在2023年的原保险保费收入为1883.42亿元，同比增长11.40%。从业务分类来看，车险依然是财险公司的保费主要来源。

人保财险、平安产险、太保产险2023年在车险这一险种的原保险保费收入分别为2856.26亿元、2138.51亿元、1035.14亿元，且保持了较高增速，同比分别增长5.3%、6.2%、5.6%。

与原保险保费收入的增长相对的，是财险业整体净利润的下滑，陷入了“增收不增利”的尴尬。人保财险、平安产险、太保产险三家财险“老三家”2023年全年的净利润与去年相比都有不同程度的下降。其中，人保财险2023年的净利润为252.29亿元，同比下降13.3%；平安产险2023年的净利润为89.58亿元，同比下降11.4%；太保产险2023年的净利润为65.75亿元，同比下降19.7%。

对于净利润的承压，业内认为有多重因素的影响，一方面资本市场波动导致投资端承压影响利润，2023年沪深300指数下跌11.3%，创业板指数下跌19.4%，权益市场逐级下行拖累投资业绩的释放；另一方面，也有新会计准则实施的影响，A股上市险企于2023年初同步实施新保险合同准则IFRS17和新金融工具准则IFRS9。东吴研究所分析师胡翔认为，IFRS9下，原可供出售金融资产科目被取消，大量股票被计入FVTPL科目，放大当期净利润波动；此外，疫情后出行增加导致赔付的上升，也有一定的影响。

综合成本率抬升新能源车险何时迎来柳暗花明？

除上述因素，财险业最受关注的综合成本率指标也呈现了一个全面小幅抬升的态势。综合成本率是衡量产险业盈利能力强弱的主要标准，综合成本率高于100%，意味着在承保业务方面亏损。

在综合成本率方面，人保财险、平安产险、太保产险2023年的综合成本率分别为97.6%、100.7%、97.7%，分别同比增长0.9个百分点、1.1个百分点、0.8个百分点。

其中，车险综合成本率均有不同程度上升，人保财险车险综合成本率96.9%较上年提升1.3个百分点；平安产险车险综合成本率97.7较去年同比增长1.1个百分点；太保产险车险综合成本率97.6较去年同比增长1.1个百分点。

业内认为，综合成本率的抬升一方面是受去年疫情后社会交通出行恢复与台风、暴雨等大灾影响，另一方面，也与新能源车险的快速扩张及新能源车险出险率显著高于油车有关。

太保产险2023年新能源车险同比增长约54.7%，太保产险董事长顾越指出，新能源车险成本高的因素包括，一是新能源车智能化集成度高，二是新能源车身结构有不同，三是新能源车的驾驶行为和燃油车截然不同，四是社会面上的因素，很多新能源车进行私车营运，即当做营运车使用。在多种因素的影响下，从太保产险的出险率来看，新能源车出险率比燃油车的出险率高出一倍。

不过，顾越表示，目前虽然新能源车险的综合成本率还是处于亏损状态，但去年以来，已呈现明显下降趋势，所以，公司对未来新能源车险的发展充满期待，已经出现希望的曙光。

平安产险则在年报中表示，将在无人驾驶、里程保险等新的车险细分领域储备核心技术，推动产品和服务创新，满足客户多样化需求，推动车险业务高质量发展。

2021年底，中国保险行业协会发布《新能源汽车商业保险专属条款（试行）》（以下简称《条款》），将“三电”纳入保险责任，同时保障车身、其他所有出厂时的设备，以及车辆行驶、停放、充电及作业的使用过程。

近年来，新能源车险成为各财险公司关注的重点，主要是由于车险的增长很大一部分来自新能源车的增长，如不抓住新能源车的风口，车险的规模增长光靠油车难以为继。公安部披露，截至2023年底，全国机动车保有量达4.35亿辆，新能源汽车保有量达2041万辆，其中纯电动汽车保有量1552万辆，占比76.04%。

然而，新能源车险的出险率却显著高于油车。一方面是“车主叫贵，险企喊亏”；另一方面是“发展要亏钱，不发展要落后”，新能源车险整体发展思路也出现了两极分化，一面是中小险企承受不了亏损，退出或收窄新能源车险业务；一面是大型险企持续抢占市场，“不求盈利只求少亏损”。

中国人保副总裁、人保财险总裁于泽在近日的2023年年度业绩说明会上表示，“新能源车险的综合成本率是现在的焦点。一方面，车险的增长很大一部分来自新能源车的增长，二是新能源车险的综合成本率确实比较高。”

不过，显然人保财险对新能源车险的态度是“不离不弃”。于泽指出，“我们在新能源车险方面依旧有定价优势，包括引进第三方技术。由于渠道的区分做得很彻底，我们新能源车的获取渠道成本远远低于燃油车，我们用的是新的、低成本的销售模式来对接。同时，我们在新能源车险方面建立了专营的垂直管理理赔运营模式，对比原有的燃油车，新能源车的理赔方式更准、更快。”

中国人保2023年年报显示，人保财险市场份额已达32.5%，依旧保持行业首位。

值得注意的是，行业及监管正在从放宽自主定价、严格费用管控等方方面面努力，降低车险综合成本率，增强新能源车险可持续发展能力。

2020年9月份，原银保监会发布《关于实施车险综合改革的指导意见》，提出车险改革以“保护消费者权益”为主要目标，短期内将“降价、增保、提质”作为阶段性目标；2023年1月份，原银保监会发布《关于进一步扩大商业车险自主定价系数浮动范围等有关事项的通知》，提出进一步扩大财产保险公司定价自主权，商业车险自主定价系数的浮动范围由[0.65，1.35]扩大到[0.5，1.5]。去年9月，又下发了《关于加强车险费用管理的通知》（下称《通知》），要求巩固车险综合改革成果，提高车险服务质效。《通知》的重点落在车险费用管控，要求全面加强车险费用内部管理。

一系列政策指向扩大险企自主定价权，提升财险公司精细化定价能力，帮助险企控制赔付、加强费用管理、降低成本率。去年年末，多地区保协先后组织多场车险合规经营推进会或车险自律座谈会，并有包括人保财险、平安产险、太平洋产险、国寿财险、中华财险、大地保险、阳光产险、太平财险在内的8家财险公司签署自律公约，旨在推动行业高质量发展，进一步推进“报行合一”。